国内外丁辛醇市场分析及对策与建议
2010-5
近年来我国丁辛醇供不应求，价格高涨，引发投资者的热情。但随着时问的推移，新装置逐步进入投产，必将引发价格的回落。作者基于多年来对丁辛醇市场的跟踪，提出市场供需的预测，以期对投资者提供参考。
一、世界市场1、正丁醇
(1)世界正丁醇供需现状
2008年世界正丁醇生产能力351万吨／年，产量288万吨，开工率82％，表观消费量288万吨，表观消费量比上年减少了2.3万吨。2008年世界98.7％的正丁醇以丙烯为原料，采用羰基合成法生产。
其中，亚洲生产能力为l31万吨／年，产量103万吨，开工率79％，比世界平均开工率低3个百分点。净进口量28万吨，表观消费量l31万吨。目前亚洲是世界最大的正丁醇生产和消费地区，生产能力和表观消费量分别占世界总量的37％和46％。
北美是世界第二大正丁醇生产和消费地区，该地区的生产和消费主要集中在美国，2008年生产能力111万吨／年，表观消费量76万吨，分别占世界生产能力和表观消费量的32％和27％。北美亦是世界正丁醇主要净出口地区之一，2008年净出口量近16万吨。
2008年西欧正丁醇生产能力65万吨／年，表观消费量60万吨，是仅次于亚洲和北美的主要生产和消费地区，其生产能力和表观消费量分别占世界总量的l8％和21％。
非洲正丁醇生产能力仅占世界产能的5％，由于下游工业欠发达，表观消费量仅占世界产量的2％，2008年净出口正丁醇12万吨，是仅次于北美的第二大净出口地区。（2）世界主要正丁醇生产企业
根据与国外公司交流及SRl统计数据，2008年世界主要正丁醇生产企业见表1。其中，BASF是目前世界最大的正丁醇生产企业，生产能力为.9万吨／年。世界正丁醇生产较为集中，前l0位生产商的产能占世界产能的77％。
表1 2008年世界主要正丁醇生产企业生产能力 单
位：万吨／年
排序1234
56710
以上小计
其它
世界合计
①为股权量，含合资为l7万吨，年。
公司名称BASFDow ChemicalOxea GroupEastman Chemical
Company中国石油Sasol Limited台塑集团Kyowa HakkoPetronas中国石化①
生产能力.959.428.024.720.518.818.813.012.212.0272.379.1351.4
（3）世界正丁醇消费结构
根据作者多年追踪及与国外公司的技术交流，2008年世界正丁醇的下游消费市场主要集中于涂料和油漆领域，如丙烯酸丁酯和乙酸丁酯，2008年二者占总消费量的55％，溶剂占消费总量的l6％，乙二醇醚占消费总量的l0％。图1为2008年世界正丁醇消费结构。
图1 2008年世界正丁醇消费结构
（4）世界正丁醇供需预测
根据SRI的统计及预测数据，预计2013年世界正丁醇生产能力403万吨／年，需求量362万吨，开工率90％。未来5年产能年均增长率
2.8％，需求量年均增长率4.7％，分别比过去5年的年均增长率高l.2个百分点和3.3个百分点，呈现供需两旺的局面。
表2 2003—2013年世界正丁醇供需状况及预测项目实际预测年增长率
2003年2008年2013年2003-08年2008-13年
生产能力/万324.6351.4403.11628
吨
开工率/%838290
产量/万吨268.4288.2362.51447消费量/万吨268.4288.2362.51447
表2为2003～2013年世界正丁醇供需状况及预测。表l和表2可以看出
过去5年及未来5年世界正丁醇产能的增长主要在亚洲地区。过去5年该地区产能年均增长率8.9％，未来5年预计为6.0％，产能由2003年的85.3万吨／年增加到2008年的130.6万吨／年，预计2013年产能将达到l74.8万吨／年。预计届时亚洲正丁醇产量为155.4万吨，需求量为l80.7万吨，地区内供不足需，缺口量25万吨。而2008年该地区缺口为28.2万吨，供需态势仍基本维持现状。
2、辛醇
（1）世界辛醇供需现状
2008年世界辛醇生产能力333.5万吨／年，产量286.6万吨，开工率86％，表观消费量286.6万吨。以丙烯为原料采用羰基合成法生产辛醇是目前唯一的工业生产方法，这些企业分布在约20个国家／地区，有30余家生产企业。
亚洲辛醇生产能力l71万吨／年，产量161万吨，开工率95％，比世界平均开工率高9个百分点，表观消费量179万吨。亚洲辛醇的生产能力和表观消费量分别占世界总量的51％和62％，是世界最大的生产和消费地区。尽管亚洲的生产能力居世界首位，但依然供不足需，2008年净进口量为l8万吨。
西欧是仅次于亚洲的主要辛醇生产和消费地区，但生产能力和消费量均远低于亚洲。2008西欧辛醇生产能力55.5万吨／年，占世界产能的17％；表观消费量33.2万吨，占世界总量的12％。
受下游工业的发展，北美相当部分丁辛醇装置的设计以生产正丁醇为主，其辛醇生产和消费量远低于正丁醇的生产和消费量。2008年北美辛醇生产能力为40万吨／年，表观消费量34万吨／年。
中东辛醇生产能力为21.5万吨／年，表观消费量13.4万吨，为净出口地区，2008年净出口量9万吨。（2）世界主要辛醇生产企业
根据与国外公司交流及SRl统计数据，2008年世界主要辛醇生产企业见表3。其中，中国石化是目前世界最大的辛醇生产企业，辛醇产能含合资装置为41.5万吨／年，不含合资装置为30.5万吨／年。
表3 2008年世界主要辛醇生产企业 单位：万吨／年
排序公司名称生产能力130.5中国石化①
2345678
910
以上合计
所有其它
合计
①含合资生产能力41．5万吨／年。
Oxea GroupLG GroupBASF
Eastman Chemical CompanyFormosa Plastics GroupKedzierzyn Nitrogen WorksMitsubishi Chemical
CorporationGazpromPerstorp
30.026.526.325.118.717.014.613.112.5214.9118.6333.5
(3)世界辛醇消费结构
根据作者多年追踪及与国外公司的技术交流，计算得出2008年世界辛醇消费结构:增塑剂是最主要的消费领域，约占消费总量的77％；其次为丙烯酸辛酯，占消费总量的15％; 其它为8％。（4）世界辛醇供需预测
根据SRl统计及预测数据，预计2013年世界辛醇生产能力为366万吨／年，需求量352万吨，开工率96％，具体见表4。由表4可以看出，未来5年产能年均增长率l.9％，需求量年均增长率4.2％，分别比过去5年的年均增长率高l.0个百分点和4.6个百分点，未来投资有所增加，但预计需求增长更快。
表4 世界辛醇供需现状及未来预测
项目实际预测年均增长率/%
2003年2008年2013年2003-08年2008-13年
生产能力/319.3333.5365.5919万吨开工率/%918696----产量/万吨291.8286.6351.5-442消费量/万291.7286.6351.5-442
吨
预计亚洲产能由2008年的l70.7万吨／年增加到2013年的203.4万吨／年，产能年均增长率为3.6％，前5年的产能年均增长率为4.8％，均远高于世界平均增长率。预计届时产量204.0万吨，需求量221.4万吨，地区内缺口l7.4万吨，而2007年地区缺口为17.7万吨，未来该地区缺口与目前基本持平。
二、中国丁辛醇现状分析及预测1、供需概况（1）正丁醇
2008年我国正丁醇生产能力36.5万吨／年，产量38.9万吨，进口量24.5万吨，出口量0.2万吨，表观消费量63.2万吨，自给率62％。与2007年相比，产量下降6.1万吨，进口量下降4.5万吨，表观消费量下降l0.7万吨。近5年产量年均增长率14.00％，表观消费量年均增长率4.92％。图2为近年我国正丁醇供需状况。
2000 01 02 03 04 05 06 07 08
年度
图2 近年我国正丁醇供需状况
（2）辛醇
2008年我国辛醇生产能力54万吨／年，产量55.8万吨，进口量27.3万吨，出口量0.2万吨，表观消费量82.9万吨，自给率67％。与2007年相比，产量下降0.5万吨，进口量下降0.5万吨，表观消费量下降1.1万吨。近5年产量年均增长率l7.40％，表观消费量年均增长率7.70％。
2、国内生产状况分析
目前我国丁辛醇共有5家生产企业7套装置(详见表5)，分别为中国石化齐鲁公司、北京化工四厂、中国石化与BASF的合资企业扬子--巴斯夫公司、中国石油吉林化学工业公司、大庆石化总厂。
目前，我国除个别企业采用粮食发酵法生产正丁醇(产量有限)，主要丁辛醇装置均采用羰基合成法生产工艺，只是催化剂及采用技术有所不同。吉林化学公司及齐鲁石化公司采用英国DAVY公司液相低压铑法，大庆石化总厂采用英国DAVY公司气相低压铑法，北京化工四厂采用日本三菱化学公司液相低压循环铑法。
表5 2008年我国丁辛醇生产现状 单
位：万吨／年
生产企业正丁醇辛醇
设计生产能产量设计生产能产量
力力
中国石化1721.3341.542.45齐鲁石化公55.5225.525.11
司扬子巴斯夫1014.1211.012.34公司北京化工四21.695.04.71
厂中国石油19.517.6012.513.30吉林化学公17--7.0--司大庆石化总2.5--5.5--
厂合计
36.538.9354.055.75
3、进出口分析（1）正丁醇
表6为近两年国内正丁醇主要进口关口。可以看出，南京、满洲里、广州和宁波是我国最主要的正丁醇进口关口，2008年各占全国进口总量的32％、23％、l8％和l5％。其中广州的进口数量由2007年的2.36万吨猛增到4.49万吨，所占进口比例由8％增加到l8％，与其下游工业的迅速发展不无关系。
关口南京满洲里宁波广州黄埔上海浙江拱北合计
表6 近两年我国进正丁醇的主要关口
2007年2008年
数量/万吨比例/%数量/万吨比例/%8.868.074.472.361.971.430.770.5529.04
31281587532100
7.915.513.684.491.100.780.390.2324.47
322315184321100
（2）辛醇
表7为近两年国内辛醇主要进口关口。可以看出，宁波、拱北和南京是我国最主要的辛醇进口关口，2008年各占全国进口总量的30％、21％、l9％。这主要与国内增塑剂装置的布局有密切关系。
关口宁波
表7 近年我国进口辛醇的主要关口
2007年2008年
数量/万吨比例/%数量/万吨比例/%9.07338.3330
拱北南京黄埔广州青岛杭州合计
6.456.222.681.411.090.4027.832322105411005.755.322.811.611.541.5327.33211910666100
4、消费结构分析（1）正丁醇
我国正丁醇消费领域主要为丙烯酸丁酯、乙酸丁酯和增塑剂DBP 3种酯类，共占正丁醇总消费量的95％左右，由于这3种酯类大部分可实现切换生产，因此对原料的消费比例是动态的。表8是2008年我国正丁醇的消费结构，其中，丙烯酸丁酯占消费比例的43％，其次是乙酸丁酯，占消费比例的38％。
表8 2008年我国正丁醇消费结构
消费结构数量/万吨比例/%丙烯酸丁酯27.343乙酸丁酯24.038邻苯二甲酸二丁酯8.814
其它3.25合计63.2100
（2）辛醇
我国辛醇主要用于生产邻苯二甲酸二辛酯(DOP)、丙烯酸辛酯和其它精细化工产品等。根据作者多年追踪分析及实地调研，2008年DOP占国内辛醇消费结构的90％，这与我国PVC工业近年快速发展及DOP行业门槛相对较低有直接关系。尽管近5年我国新建多套丙烯酸及酯装置，但丙烯酸辛酯生产线相对较少，因此辛醇在国内丙烯酸辛酯的消费比例不高。表9是2008年我国辛醇消费结构。
表9 2008年我国辛醇消费结构
消费结构数量/万吨比例/%
邻苯二甲酸二辛酯
其它合计
758839010100
5、未来供需预测（1）供应预测
由于我国正丁醇下游市场丙烯酸酯及乙酸丁酯的较快发展、辛醇下游市场DOP随电石乙炔法PVC的快速扩能，需求增长较快，近年国内正丁醇和辛醇年缺口分别保持在25～30万吨，2006～2008年上半年期间石化周期的景气周期等因素，丁辛醇产品利润较高，大大激发了国内投资者尤其地方及民营企业的投资热情，目前及未来3～5年是我国丁辛醇建设的高潮期。根据作者对现有生产企业、拟建丁辛醇装置企业、设计单位等多位行业人士及项目筹建处人士的走访和调研，目前国内在建项目主要包括天津渤海化工集团公司22．5万吨／年丁辛醇(其中正丁醇／辛醇产品方案为8.5／14万吨／年)，预计2010年投产；山东东营、菏泽等地在建2～3套22.5万吨／年丁辛醇(均为8.5／14万吨／年)，预计2010～2011年投产；山东淄博某企业已于2009年建成一套7万吨／年丁辛醇装置(2／5万吨／年)；中国石化巴陵分公司拟建一套24万吨／年丁辛醇装置(10／14万吨／年)，预计2012年左右投产；中国石化齐鲁分公司拟建第三条丁辛醇生产线，规模为40万吨／年(25／15万吨／年)；中国石油四川乙烯项目包括丁辛醇装置，规模为29万吨／年(21／8万吨／年)；中国石油大庆石化公司拟建丁辛醇装置，规模为20.5万吨／年(7.5／13万吨／年)。
据此，预计2013年前我国正丁醇新增产能38万吨／年，辛醇新增产能61万吨／年。 2014～2015年正丁醇新增产能46万吨／年，辛醇新增产能23万吨／年。（2）供需平衡预测
a.正丁醇 作者综合采用专家预测法、下游领域消费预测法、弹性系数法及数学模型分析法等多种方法对未来国内正丁醇需求进行了预测，见表10。预计2013年我国正丁醇需求量80～90万吨，与届时生产能力75万吨／年相比，缺口约l0万吨。
预计2015年我国正丁醇需求量100～115万吨，与届时生产能力121万吨／年相比，供需基本平衡或略有过剩。
表10 我国正丁醇及辛醇供需预测 项目2008年2013年
正丁醇
生产能力/36.575万吨
需求量/万63.280—90吨
供需平衡/--24.3--10万吨
辛醇
生产能力/54115万吨
需求量/万82.9105—120吨
供需平衡/--27.1基本平衡万吨
2015年
121100-115基本平衡或略有
过剩
138122--130基本平衡
b.辛醇 采用与正丁醇类似的各种市场预测方法，预计2013年我国辛醇需求量l05～120万吨，见表l0。与届时生产能力ll5万吨／年相比，供需基本平衡。
预计2015年我国辛醇需求量l22～130万吨，与届时生产能力138万吨／年相比，供需基本平衡。
三、价格分析
图3是近二十余年我国丁辛醇的价格曲线。可以看出，l995年是一个价格峰值，正丁醇为13671元／吨，辛醇为14526元／吨。次年价格迅速下跌至正丁醇8050元／吨，辛醇8671元／吨。于1999年价格跌至低谷，正丁醇46元／吨，仅为历史峰值价格的34％；辛醇5236元／吨，仅为历史峰值价格的36％。此后由于国内供不足需、原油的不断上涨及化工景气周期的到来等各种影响因素，丁辛醇价格一路上扬，于2007年达到下一个价格峰值，正丁醇为14587元／吨，辛醇l5298元／吨。2008年l～9月进一步提高到l4962元／吨和l53元／吨，企业利润相当丰厚。随席卷全球的金融危机随之下滑，年末价格跌至6283元／吨和6983元／吨，但由于目前国内的供求关系，其价格的下滑将略滞后于原油价格的下跌。
图3 近年我国丁辛醇市场价格曲线
四、启示和建议
1、德国辛醇的发展历程给中国投资者的启示
作者追踪和研究西方发达国家尤其美国和西欧主要国家丁辛醇的多年发展历程，发现历史上西欧辛醇产能于2001年左右达历史峰值为103万吨／年，一些大公司尤其德国生产企业依靠出口维持较高的开工率，随着亚洲辛醇自给率的提高，欧洲辛醇装置开工率逐年降低，产能随之减少。德国2002年辛醇产能74万吨／年，共3套装置产能分别为20万吨／年、24万吨／年和30万吨／年；2003年24万吨／年装置关闭，2005～2006年20万吨／年装置关闭，而原属于Celanese的30万吨／年装置则转到欧洲羰基化学品公司。建议国内石化投资者能从德国辛醇工业的发展历程得到一些启示。
2、建议国内对丁辛醇的投资热潮宜适时降温
近年我国丁辛醇供不足需，正丁醇和辛醇年进口量分别达25～30万吨；2007年左右价格高涨，扣除原油价格的上涨造成的成本增加，丁辛醇利润丰厚，大大激发了国内对丁辛醇装置的投资热情；国外有多家成熟技术可转让，尤其DAVY技术应用较广，为地方或民营企业进入该行业提供了操作层面的可能性。文中已列出了目前国内在建和拟建的主要丁辛醇装置，其中涉及的拟建装置尚未包括目前处于规划阶段的数套装置。可以看出目前及未来2～4年我国已进入丁辛醇装置建设和投产的高潮期。根据作者多年对多种基本有机原料投资、市场等的追踪分析和研究，预计该行业的利润l0年之内将不再重现2007～2008年前三季的辉煌，因此，建议国内对丁辛醇的投资热潮宜适时降温。建议对于现处于项目规划阶段的多套装置，投资者宜多研究丙烯其它下游产品市场并结合建厂地点、资金、技术来源及周边下游产业发展特色等情况，选择投资建设其它的丙烯下游装置。
3、未来国内煤化工的大力发展有可能对现有丁辛醇装置造成一定冲击 近年油价的高涨及MT0／MTP等技术的开发，煤化工的发展成为投资者的关注热点。随着MT0、MTP技术近期有可能实现工业化，大型合成气和MT0、MTP工业化的结合，很适合在产品方案中考虑建设大型丁辛醇装置，初步测算其产品将具有一定竞争力。但由于大型煤化工基地多建在远离消费市场的区域，与聚烯烃产品方案相比，丁辛醇方案不具有运输的优势，且市场容量远小于聚烯烃，预计煤化工的发展将会对我国丁辛醇行业带来潜在的竞争风险，但作者认为5～8年煤化工的发展暂不会对现有丁辛醇装置造成冲击。（摘自：化工进展2010.5）
